当前位置:首页 > 今日资讯 > 正文

华泰联合证券保荐北路智控IPO 项目质量评级C级 实际募资15.6亿元超募8亿元 上市首日就破发

专题:券商IPO项目执业质量评级

  炒股就看金麒麟分析师研报,权威,专业,及时,全面,助您挖掘潜力主题机会!

(一)公司基本情况

  全称:南京北路智控科技股份有限公司

  简称:北路智控

  代码:301195.SZ

  IPO申报日期:2021年6月16日

  上市日期:2022年8月1日

  上市板块:创业板

  所属行业:软件和信息技术服务业(***行业2012年版)

  IPO保荐机构:华泰联合证券

  保荐代表人:陈晓锋,钟超

  IPO承销商:华泰联合证券有限责任公司

  IPO律师:上海市锦天城律师事务所

  IPO审计机构:中天运会计师事务所(特殊普通合伙)

  (二)执业评价情况

  (1)信披情况

  2020 年 9 月 23 日,郑煤机与发行人及全体股东签署了含有对赌性质条款的协议,但对赌协议内容未在首版招股书中披露;发行人在行业地位以及核心竞争力,风险提示披露情况不准确、不完整;发行人在主要产品收入增长的可持续性的说明方面论证不充分,相关风险提示披露不完整。  

  (2)监管处罚情况:不扣分

  (3)舆论监督:不扣分

  (4)上市周期

  2022年度已上市A股企业从申报到上市的平均天数为403.6天, 北路智控的上市周期是412天,高于整体均值。

  (5)是否多次申报:不属于,不扣分

  (6)发行费用及发行费用率

  北路智控承销保荐佣金率为7.00%,高于整体平均数5.19%,高于保荐人华泰联合证券2022年度IPO承销项目平均佣金率5.66%。

  (7)上市首日表现

  上市首日股价缩水5.54%。

  (8)上市三个月表现

  上市三个月股价上升8.29%。

  (9)发行市盈率

  北路智控的发行市盈率为44.72倍,行业均数44.88倍,公司低于行业0.36%。

  (10)实际募资比例

  预计募资7.38亿元,实际募资15.60亿元,超募比例111.50%。

  (11)上市后短期业绩表现

  2022年,公司营业收入较上一年度同比增长30.70%,营业利润较上一年度同比增长33.59%,净利润较上一年度同比增长34.43%,归母净利润较上一年度同比增长34.40%,扣非归母净利润较上一年度同比增长33.42%。

  (12)弃购比例与包销比例

  弃购率1.11%。

  (三)总得分情况

  北路智控IPO项目总得分为74.5分,分类C级。 影响北路智控评分负面因素是:公司信披质量待提高,上市周期较长,发行费用率较高,上市首日股价破发,超募比例较高。这综合表明,虽然公司短期内业绩表现较好,但信披质量有待提高,建议投资者关注其业绩表现背后的真实性。